分紅型養老險的養老金從何而來？分紅型養老保險相關知識

問：分紅型養老險的養老金從何而來？答：作為兼顧保障和理財的險種，除了保障外，分紅險可提供保本、保息及分紅，其中固定收益是保險公司承諾的最低收益率，按照保監會規定，保單預定利率不超過2.5%。

分紅險的分紅取決于公司的盈利情況，具有不確定性，因此分紅是沒有保證的，如果公司有盈余將不低于可分配盈余的70%分配給保單持有人，隨著盈余的增加，分紅也會水漲船高，通過時間的累積，紅利收益也較為可觀，如果公司沒有盈余甚至虧損，則紅利有可能為零。降息通道下，保險公司資金運用風險加大，分紅險分紅收益也在下降。

由于保額分紅與保費分紅計算基數不同，因此二者收益差距也較大，保額分紅產品以保額為分紅基礎，提高了紅利分配基數，如購買保額為10萬元的分紅險，繳費期限為20年，年繳保費2000元，以年分紅率為3%計算，首年紅利為10萬元×3%=3000元；第二年的年度紅利為(10萬元+3000元)×3%=3090元，以此類推。

保費分紅以保單現金價值為基數計算，由于前期需要扣除營運費用和代理人傭金等費用。一般情況下，保單生效兩年后才具有現金價值，初期現金價值基數低于保額分紅基數，因此收益將大大少于保額分紅，不過，保單現金價值隨著時間的累積也在增加。以現金形式分紅可使投資者“落袋為安”，滿足投資者對資金流動性的要求。